Инсайдеры продают акции крупных компаний

Вчера фондовый индекс S&P 500 (US SPX 500 mini на FXOpen) установил очередной исторический максимум, закрывшись вблизи уровня 5650.

Однако аналогичных рекордов не наблюдается на графиках акций лидеров ралли первой половины 2024 года – на 8.6% ниже исторического максимума находится цена NVDA, MSFT – 3.1% ниже рекорда, GOOGL – 2.6% ниже рекорда.

И это не единственный “тревожный звоночек”. Опасений могут добавлять продажи инсайдеров, о которых свидетельствуют отчеты для SEC. Так:
→ Безос продал акций AMZN более чем на $900 млн;
→ член совета директоров Nvidia Марк Стивенс продолжает продавать акции NVDA – так же, как и глава компании Дженсен Хуанг.

По данным Goldman Sachs, управляющие капиталом до рекорда нарастили лонги во фьючерсах на фондовые индексы США.

А по данным июльского опроса управляющих, проведенного Bank Of America:

→ настроения остаются бычьими на фоне ожиданий снижения ставки ФРС и мягкой ‘посадки’ экономики;
→ самый большой риск для рынков теперь геополитика, а инфляция на втором месте.

Если крупные участники рынка видят дальнейший рост фондового индекса – возможно, это будет происходить не за счет акций крупных компаний?

27 июня мы писали про бычий паттерн “чашка с ручкой” около уровня $190 на графике цены AMZN. С тех пор быки показали способность поднять цену к психологическому уровню $200, однако закрепить успех им не удалось.

Технический анализ дневного графика AMZN сегодня показывает, что:

→ цена движется в рамках восходящего канала (показан синим цветом);
→ после пробоя уровня $190 цена не была способна достичь верхней границы канала – медвежий признак;
→ пробой психологического уровня $200 оказался ложным (“ловушка” для быков).

Поддержку быкам могут оказать:
→ уровень $190 (как бывшее сопротивление)
→ медианная линия синего канала.

По информации TipRanks, средняя цена таргет AMZN, прогнозируемая аналитиками Wall Street, составляет $222.51 (плюс 15.46% от нынешних уровней) через 12 месяцев.

Несмотря на преобладание позитива на фондовом рынке, более слабое поведение чем у индекса и продажи инсайдеров должны настораживать относительно дальнейших перспектив акции AMZN.